專家建議二：投資建議
理財(cái)是一生都需要進(jìn)行的活動(dòng)，由于一生中不同生命階段的生活重心和所重視的層面不同，理財(cái)意義上人的一生一般分為六個(gè)階段(從個(gè)人獨(dú)立生活開(kāi)始)，分別是單身階段、家庭形成階段、家庭成長(zhǎng)階段、子女大學(xué)教育期、家庭成熟階段和退休后階段。
其中的家庭形成階段就是指結(jié)婚到新生兒誕生這段時(shí)期，李斌和余燕就處于這個(gè)階段。而這個(gè)時(shí)期是家庭的主要消費(fèi)期，合理安排支出是家庭理財(cái)最重要的內(nèi)容，投資要服從于家庭開(kāi)支的需求。
這個(gè)時(shí)期家庭的資產(chǎn)還不夠強(qiáng)大，未來(lái)預(yù)期的開(kāi)支和風(fēng)險(xiǎn)比較多，如生育子女、再教育以及變換工作帶來(lái)的風(fēng)險(xiǎn)，因此投資首先要考慮資產(chǎn)的安全；同時(shí)由于家庭成員年輕，能承受一定的風(fēng)險(xiǎn)，閑置資金的可投資期限很長(zhǎng)，對(duì)于資產(chǎn)比較充足的家庭，適當(dāng)增加風(fēng)險(xiǎn)投資品(如股票或股票型基金)的投資比例能提高資產(chǎn)的收益率。
李斌和余燕的家庭已經(jīng)有了近70萬(wàn)元凈資產(chǎn)，月度結(jié)余超過(guò)月收入的50%，在同齡人中處于領(lǐng)先，因此投資上可以稍微進(jìn)取一點(diǎn)，這里推薦兩個(gè)可投資資金的投資組合，一個(gè)組合中的低風(fēng)險(xiǎn)投資品(如貨幣基金、中短期債券、債券基金以及債券)與風(fēng)險(xiǎn)投資品(如股票、股票型基金)的比例為50：50；另一個(gè)組合中這兩個(gè)品種的比例為30：70。如果未來(lái)收入樂(lè)觀、支出比較穩(wěn)定，建議選擇第二個(gè)組合，否則選擇第一個(gè)組合。這里的可投資資金是指目前家庭資金扣除家庭應(yīng)急金(一般是3個(gè)月家庭支出，本案例中約為1.5萬(wàn)元)后的部分，以及月度和年度結(jié)余資金。
在具體的投資品種上，鑒于目前低利率、低通貨膨脹和高經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)的外部環(huán)境，低風(fēng)險(xiǎn)投資中主要選中短債基金如易方達(dá)中短債基金，這個(gè)品種本金有保障，長(zhǎng)期投資的預(yù)期收益超過(guò)貨幣基金，是比較好的低風(fēng)險(xiǎn)投資品。風(fēng)險(xiǎn)投資建議考慮剛剛上市的深圳100ETF和2005年上市的上證50ETF，這兩個(gè)投資品分別是深圳市場(chǎng)和上海市場(chǎng)具有一定優(yōu)勢(shì)的上市公司的組合，投資成本低，能取得與市場(chǎng)同步的收益，如果考慮個(gè)人學(xué)習(xí)投資，也可以考慮在擬投資于風(fēng)險(xiǎn)品的組合中拿出一部分直接投資于個(gè)股�！�
最后推薦一個(gè)攻守兼?zhèn)涞耐顿Y品--可轉(zhuǎn)換債券，這是指由公司發(fā)行的、在一定期限內(nèi)可以按事先約定的價(jià)格轉(zhuǎn)換成公司股票的債券。債券價(jià)格在面額附近時(shí)，具備債券的本金安全的特點(diǎn)，當(dāng)公司股價(jià)接近和超過(guò)股價(jià)時(shí)，具備股票收益高的特征。在面額附近投資可轉(zhuǎn)換債券，能滿足本金有保障、收益有預(yù)期的投資目標(biāo)。